争揽全球芯片制造商 韩国“强芯”追赶台积电

为了落实这一目标，在企业层面，三星电子和SK海力士在内的韩国约153家半导体公司，计划从今年至2030年，投资共计510万亿韩元（约合2.9万亿元人民币、4580亿美元）。而今年的投资总额就将达41.8万亿韩元（约合2390亿元人民币）。在政府层面，韩国将在京畿道和忠清道规划全球最大规模的半导体产业供应链：北部的板桥、器兴、华城、平泽、温阳等城市纵向相连，东部覆盖利川、龙仁、清州，呈“K”字形，由此被称为“K—半导体产业带”。同时，还辅之以一系列为相关企业提供税收减免、扩大贷款计划和改善基础设施的政策。

韩国产业资深观察人士金伶告诉第一财经记者，半导体企业及其庞大的产业链是韩国经济的顶梁柱，素有韩国“产业的大米”之称。“而近来国际形势愈发复杂，半导体产业的竞争已渐渐从企业间的竞争深化为国家间的竞争，美国、欧盟、日本等发达经济体纷纷扩大在半导体领域的投资规模，作为半导体强国之一的韩国更要当仁不让。”她说道，“这一政策旨在把韩国打造成全球最便于做半导体、拥有全球最高水平产业链的综合半导体强国。”

大手笔投资背后

韩国产业通商资源部（下称“产业部”）和半导体产业协会公布的数据显示，2020年，韩国累计出口半导体产品992亿美元，同比增长5.6%，创历史第二高水平，仅次于2018年的1267亿美元。韩国官方预测，2021年，韩国半导体出口额可能再次突破1000亿美元。

据市场调研机构集邦咨询（TrendForce）5月27日发布的数据，韩国半导体行业的两大巨头——三星电子和SK海力士在今年第一季度全球NAND内存市场上的份额和销售额环比均有所增长。

三星、SK海力士等都是世界级的半导体巨头。不过，两者承揽的是全球大多数存储芯片（Memory Chip）的制造，逻辑芯片（Logic Chip）生产方面则一直是韩国芯片产业的“痛点”。众所周知，逻辑芯片可以处理诸如AI和海量数据等任务的复杂计算，全球第一大晶圆代工厂台积电占据这一领域的绝对主导。

韩国产业部的数据显示，在逻辑芯片的全球市场中，台积电的份额接近30%，而韩国仅在这一领域占比10%左右。

在金伶看来，从企业竞争角度看，台积电将三星电子视为强大的竞争对手，正在加大投资，在某种程度上促使韩国企业在半导体领域“快马加鞭”。根据台积电此前公开的信息，今年台积电将进行最高280亿美元的投资，投资地区主要以中国台湾和美国为主，其中80%的资金将会向3nm、5nm、7nm等最先进工艺倾斜。

金伶认为，在当前全球市场对晶圆需求持续扩大的背景下，企业加大投资并不难理解。“虽然技术实力领先竞争者，但台积电有部分技术和设备是采用美国的，特别在必需设备EUV光刻机上很多核心技术被美方掌控，原材料供应商中也有不少都是美国企业，所以会受到美国相关禁令的影响，无法自由出货，这已经让台积电蒙受巨大损失。

面对这种现状，台积电只能加速技术研发，尽量降低对美国技术的依赖。”金伶强调，虽然韩美之间存在同盟关系，韩国相关产业受到美国制裁的可能性很小，但从产业依赖度来看，韩国企业的境遇与台积电相差无几。

而真正让韩国芯片产业界受伤较深的，则是始于2019年的日韩贸易领域争端。当年，日本禁止向韩国出口主要化学产品，例如光致抗蚀剂、氟化氢和氟聚酰亚胺。而大多数韩国半导体公司都依赖日本。这些产品在清洁晶圆或雕刻电路时必不可少。除了化学产品外，韩国公司从日本进口的半导体设备、处理器、控制器、半导体设备零件和硅片也超过了从任何其他国家或地区的进口。至今，日韩间的这场贸易战依旧没有松动的迹象。

作为应对，5月26日，SK集团首次计划筹集4000亿韩元在日本成立投资公司，对日本芯片供应链进行投资。

在她看来，虽然韩国在芯片制造上已经处于全球先进行列，且高端半导体制造也不是短期内就可以被复制或替代的领域，但在韩国政府和产业界看来，居安思危、未雨绸缪是必要的，不管是从短期还是长期考虑，如不加强政策和企业投资，今后可能会迎来各种挑战。

资本市场“不感冒”？

不过，在韩国公布了雄心勃勃的半导体产业投资大计后，韩国资本市场的反应却显得较为冷淡。“单纯从5月13日至今的三星电子股价走势也可以看出，此次政策的发布对股价并未起到实质性的提振作用。”金伶分析说，“这反映并没有被市场视为实质性利好。”

一个关键的因素便是文在寅发布上述政策的时间点，距离明年大选仅剩1年不到的时间。“这些政策基本上也就是延续以往‘在半导体领域保持全球领先国家’的基调，且政策中提到的各种具体措施，要想在1年内都实现也有难度，因此对这一揽子政策的有效性仍有待观察。”金伶认为。

此外，上述政策能否顺利推行还存在一个变量，即三星电子是否会积极配合政府进行大规模投资。今年1月，三星电子副会长、三星集团实际控制人李在镕因行贿案被判有期徒刑2年6个月，三星电子目前群龙无首。

韩国全国经济人联合会内曾有声音表示，李在镕应该去的地方是全球经济激烈博弈的最前线，让三星果断投资，挽救半导体产业。韩国民众对此事似乎也较为宽容。5月第二周的民调显示，赞成赦免的比重为64%，反对赦免的比重为27%。对此，文在寅曾表示：“虽然赦免属于总统权限，但也不是总统随意就能决定的事情，需要充分听取国民的意见。”

争揽全球供应商

与此同时，自去年开始的全球“缺芯”危机已波及汽车、消费电子产品等多个行业。这也使各国政府意识到半导体供应链安全的重要性。为此，美欧等各方都在加强本土半导体制造能力。

美国总统拜登就职后，美国在半导体领域动作频频，既提出了相关法案，也举行过针对半导体领域现存问题的行业峰会。在美国政府的各种补贴承诺之下，三星、台积电等芯片制造公司宣布了赴美建厂的计划。韩国四家芯片巨头承诺对美的投资总规模超40万亿韩元（约合357亿美元）。

5月27日，美国参议院以68比30的投票结果结束了对2021年《美国创新与竞争法》（USICA）的审议，其中包括此前用于加强半导体生产实力的520亿美元计划。

“后起之秀”欧盟也急于在这场“芯片大战”中卡位。此前，欧盟表示，将在未来三年投入上千亿欧元发展半导体产业，力争在2030年实现2nm芯片的制造，并希望吸引全球顶尖芯片制造商在欧洲建立最先进的工厂。今年早些时候，法国、德国以及其他11个欧洲国家已经宣布签署了一项“欧洲电子芯片和半导体产业联盟计划”。

除了宣布大手笔投资，韩国也希望吸引更多外国投资者赴韩投资先进技术。荷兰半导体设备制造商ASML已表示，计划斥资2400亿韩元在华城建立一个培训中心；总部位于加州的泛林集团（Lam Research Corp)计划将在韩国的业务提升一倍。